10.4.2 资产可收回金额的计量
(一)资产可收回金额的确认原则
资产的可收回金额应当根据资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间较高者确定。
【要点提示】此原则务必要记住。
经典例题-3【单选题】甲公司是一家出租车公司，2010年末甲公司持有10台出租车出现减值迹象，需进行减值测试。如果当即处置这批车，其公允售价为80万元，预计处置中会产生相关处置费用13万元;如果继续使用此设备，预计尚可使用3年，每年产生的现金流入为80万元，同时每年会产生54万元的现金支出，三年后的残值处置还可净收回5万元，假定市场利率为10%。则该批出租车的可收回金额为( )万元。
A.64.66 B.68.41
C.67 D.68.5
『正确答案』B
『答案解析』
①该批出租车的公允价值减去处置费用的净额=80-13=67(万元);
②该批出租车的预计未来现金流量现值=(80-54)÷(1+10%)+(80-54)÷(1+10%)2+[(80-54)+5]÷(1+10%)3=68.41(万元);
③该批出租车的可收回金额为68.41万元。
(二)"公允价值-处置费用"的确认方法
首先，应当根据公平交易中资产的销售协议价格减去可直接归属于该资产处置费用的金额确定资产的公允价值减去处置费用后的净额。
其次，在资产不存在销售协议但存在活跃市场的情况下，应当根据该资产的市场价格减去处置费用后的金额确定。
再次，在既不存在资产销售协议又不存在资产活跃市场的情况下，企业应当以可获取的最佳信息为基础，根据在资产负债表日如果处置资产的话，熟悉情况的交易双方自愿进行公平交易愿意提供的交易价格减去资产处置费用后的金额，估计资产的公允价值减去处置费用后的净额。
最后，如果企业按照上述要求仍然无法可靠估计资产的公允价值减去处置费用后的净额的，应当以该资产预计未来现金流量的现值作为其可收回金额。
【要点提示】需记住公允价值的三种选择标准：首先是销售协议价格、其次是市场价格、最后选择合理预计价。当公允价值无处可寻时，公允价值处置净额就无法确认，只能选择未来现金流量折现。
(三)资产预计未来现金流量现值的估计
1.资产未来现金流量的预计
(1)预计资产未来现金流量的基础
①企业管理层应当在合理和有依据的基础上对资产剩余使用寿命内整个经济状况进行最佳估计，并将资产未来现金流量的预计，建立在经企业管理层批准的最近财务预算或者预测数据之上。出于数据可靠性和便于操作等方面的考虑，建立在该预算或者预测基础上的预计现金流量最多涵盖5年，企业管理层如能证明更长的期间是合理的，可以涵盖更长的期间。
②如果资产未来现金流量的预计还包括最近财务预算或者预测期之后的现金流量，企业应当以该预算或者预测期之后年份稳定的或者递减的增长率为基础进行估计。
③通常情况下，企业管理层应当确保当期现金流量预计所依据的假设与前期实际结果相一致。
(2)资产预计未来现金流量应当包括的内容
①资产持续使用过程中预计产生的现金流入。
②为实现资产持续使用过程中产生的现金流入所必需的预计现金流出(包括为使资产达到预定可使用状态所发生的现金流出)。
③资产使用寿命结束时，处置资产所收到或者支付的净现金流量。
(3)预计资产未来现金流量应当考虑的因素
①以资产的当前状况为基础预计资产未来现金流量;
即，不应当包括与将来可能会发生的、尚未作出承诺的重组事项或者与资产改良有关的预计未来现金流量。
②预计资产未来现金流量不应当包括筹资活动和所得税收付产生的现金流量;
③对通货膨胀因素的考虑应当和折现率相一致;
④涉及内部转移价格的需要作调整。即调整成公平交易中的公允价格。
经典例题-4【单选题】下列关于企业为固定资产减值测试目的预计未来现金流量的表述中，不正确的是( )
A.预计未来现金流量包括与所得税相关的现金流量
B.预计未来现金流量应当以固定资产的当前状况为基础
C.预计未来现金流量不包括与筹资活动相关现金流量
D.预计未来现金流量不包括与固定资产改良相关的现金流量
『正确答案』A
『答案解析』企业为固定资产减值测试目的预计未来现金流量不应当包括筹资活动和与所得税收付有关的现金流量，因此选项A是错误的，符合题目要求。
(4)预计资产未来现金流量的方法
①传统法
即使用的是单一的未来每期预计现金流量和单一的折现率计算资产未来现金流量的现值。
②期望现金流量法
即根据每期现金流量期望值进行预计，每期现金流量期望值按照每种可能情况下的现金流量与其发生概率加权计算。
2.折现率的预计
折现率的确定，应当首先以该资产的市场利率为依据。如果该资产的市场利率无法从市场上获得的，可以使用替代利率估计折现率。
替代利率可以根据企业加权平均资金成本、增量借款利率或者其他相关市场借款利率作适当调整后确定。调整时，应当考虑与资产预计现金流量有关的特定风险以及其他有关货币风险和价格风险等。
估计资产未来现金流量现值，通常应当使用单一的折现率。但是，如果资产未来现金流量的现值对未来不同期间的风险差异或者利率的期间结构反应敏感的，企业应当在未来各不同期间采用不同的折现率。
3.资产未来现金流量现值的预计
资产未来现金流量的现值PV=∑(第t年预计资产未来现金流量NCFt/(1+折现率R)t)
4.外币未来现金流量及其现值的预计
经典例题-5【基础训练题】甲公司以人民币为记账本位币，以当日市场汇率为记账汇率，2010年末某生产设备账面余额为800万元，公允处置净额为730万元，预计尚可使用三年，2011年末可创造现金净流入40万元美元，2012年末可创造现金净流入42万元美元,2013年末可创造现金净流入40万元,2013年末处置设备还可创造现金流入5万元美元。2010年末的市场汇率为1：7;2011年末市场汇率预计为1：7.1;2012年末市场汇率预计为1：7.2;2013年末市场汇率预计为1：7.3。资本市场利率为10%。此设备的可收回金额的计算过程如下：
『正确答案』
①设备的预计未来现金流量=[$40÷(1+10%)1+$42÷(1+10%)2+$45÷(1+10%)3]×7=￥734.18(万元)
②设备的可收回金额=￥734.18(万元)(与公允处置净额￥730万元相比，预计未来现金流量现值为￥734.18万元较高，应选为可收回金额)
③设备的减值计提额=￥800-￥734.18=￥65.82(万元)
企业应当按照以下顺序确定资产未来现金流量的现值：
(1)以结算货币为基础预计其未来现金流量，并按其适用的折现率计算资产的现值;
(2)将此现值按计算资产未来现金流量现值当日的即期汇率进行折算，从而折现成按照记账本位币表示的资产未来现金流量的现值;
(3)在此基础上，比较资产公允价值减去处置费用后的净额以及资产的账面价值，以确定是否需要确认减值损失以及确认多少减值损失。
【要点提示】这里有四个要点：一是未来现金流量如何确认、二是折现率如何确认、三是未来现金流量现值的计算、四是外币未来现金流量折现的币种选择顺序。
